Рыба-сон взяла и осторожно проглотила золотую рыбку, а потом незаметно выбралась из дворца и, отплыв от него подальше, выпустила ее на свободу. Теперь золотая рыбка плавает рядом у берега, и если Матвеюшка хочет, ее можно позвать, и она расскажет все тайны морского царя. «Зови скорее!» закричал Матвеюшка, снял рыбу-сон с крючка и выпустил в море. Вскоре две рыбьи головы высунулись у берега: одна большая, это была рыба-сон, а вторая поменьше, вся отливает золотом, это была золотая рыбка.
Подробно рассказала она Матвеюшке все, что знала о царстве Зеленой Бороды, о том, что морской царь становится все более жестоким и злым, о том, что все морские рыбы находятся у него в рабстве. Он их бьет и часто убивает ни за что, а золотых рыбок продолжает ежедневно поедать; ни одной рыбки, из тех, которые его обслуживают, не выпускает из своего дворца, потому что они знают его главную тайну. А главная тайна, которой владеет Зеленая Борода и о которой известно золотым рыбкам, не в том, что его огромная борода обладает волшебной силой убивать все живое, а в том, что силу этой бороды, а значит, и самого царя морского, можно победить только веслом, сделанным из ребра живого кита. И если Матвеюшка сумеет сделать весло из ребра живого кита, тогда он сможет вступить в борьбу с морским царем, спасти свою маму и освободить от рабства всех рыб и других жителей моря, которые служат Зеленой Бороде только из-за страха.
Матвеюшка поблагодарил рыбу-сон и золотую рыбку, дал им корму и сказал, чтобы они оставались жить здесь, у берега, но к дворцу морского царя и близко не подплывали. Сам он быстро сел на лодку, поставил парус и помчался от берега, с попутным ветром в морскую даль, к середине моря.
И скользит по воде лодка в морскую даль, а берег отдаляется все дальше и дальше, наконец, он совсем скрылся из глаз. Когда солнце стало закатываться, на море поднялась большая качка. Волны с белыми гребнями, как разъяренные тигры с пеной у рта, набрасывались одна на другую, швыряли лодку из стороны в сторону, как маленькую щепку. Но Матвеюшка был отважным моряком. Когда подул сильный ветер, он опустил парус, сел за весла, поставил лодку носом на волну и стал грести, изо всех сил налегая на весла. Как ни бушевали волны, отважный моряк плыл и плыл вперед к намеченной цели.
А волны на море поднял Морской царь Зеленая Борода. Когда он узнал, что рыба – сон и золотая рыбка уплыли из его царского дворца, он рассвирепел, стал в гневе трясти своей бородой и поднял на море бурю. Через некоторое время морской царь принялся внимательно осматривать в подзорную трубу все море и увидел, что, невзирая на бурю, Матвеюшка плывет на лодке,