– организация финансового анализа, планирования и контроля;
– анализ и оценка эффективности привлечения заемного капитала;
– оценка использования финансовых ресурсов (внутренних и внешних);
– выбор наиболее рациональных источников финансирования инвестиционных проектов;
– управление портфелем финансовых активов и др.
Примерная схема управления финансами в крупной акционерной компании России приведена на рис. 1.3. Финансовый директор в ходе управления финансовой деятельностью предприятия использует и применяет навыки и знания по анализу, планированию, финансированию, кредитованию, инвестированию, страхованию, самострахованию, безналичным расчетам, финансовым поощрениям и санкциям, по доверительным, залоговым, лизинговым, факторинговым и другим операциям. Это предполагает использование специальных приемов управления финансами и знание таких понятий, как доход, прибыль, кредит, заем, процент, дисконт, дивиденд, инвестиции, активы, обязательства, курс ценных бумаг, валюты и т. д.
Рис. 1.3. Схема управления финансами в крупной акционерной компании
Стратегическая цель финансового директора – обеспечение денежными ресурсами процесса производства и реализации готовой продукции (работ, услуг). Он должен составить прогноз финансового состояния предприятия на ближайшее будущее (квартал, полугодие, год) и на более отдаленную перспективу. Подобный прогноз может содержать оптимистический, наиболее вероятный и пессимистический сценарий.
В соответствии с указанной выше целью разрабатывается стратегия формирования и использования финансовых ресурсов на цели развития, выплату дивидендов, образование резервов и другие потребности. Стратегические разработки предполагают обязательный прогноз возможного изменения государственной политики в финансово-кредитной сфере с позиции идентичности такой политики целям и задачам предприятия.
Взаимоотношения предпринимателя (собственника) и финансового директора регулируются контрактом (договором). Главное требование, предъявляемое к финансовому директору, – эффективное управление денежным оборотом, формирование финансовых ресурсов в объемах, достаточных для покрытия текущих финансово-эксплуатационных потребностей, выплаты дивидендов акционерам и процентов облигационерам, финансирование инвестиций и образование резервного капитала.
Решения финансового директора должны опираться на результаты финансового анализа и достаточный объем представительной информации внутреннего и внешнего характера.
Контрольные вопросы и задания.
1. Приведите минимальный перечень задач, которые приходится решать финансовому директору.
2. В чем заключаются функции финансового управляющего (казначея)?
3. Перечислите обязанности главного бухгалтера.
4. Какие приемы использует финансовый директор в своей работе?
5. Назовите стратегическую цель